制冷行业发展趋势_家用制冷行业增长乏力之下 企业掘金商用冷链市场

　　疫情之前，国内生鲜需求的快速增长为我国冷链产业打下良好基础;而疫情发生后，冷链产业在物资保供的催化下再度迎来新的发展阶段。2021年12月，国务院印发《“十四五”冷链物流发展规划》;近期，交通运输部、国家铁路局等部门再次联合发布《关于推进冷链物流运输高质量发展的实施意见》，政策利好不断释放。

　　　　商用冷链市场崛起

　　作为制冷产业布局的重要一环，包括海尔、海信、美的、美菱等品牌均已涉足冷链相关领域，来自长虹美菱商用冷链公司的曹鹏总经理向中国家电网记者介绍了该产业现状。

　　曹鹏提到，“2021年我国商用制冷产品的市场规模达到700余亿元，行业增势迅猛。据不完全统计，该行业近年来的年复合增长率基本保持在10%以上，行业潜力巨大。事实上，目前家用冰箱冷柜产品的需求增速正在放缓，而商用需求整体在放大，大家都将商用制冷视作行业新的增长机会点。另一方面，商用制冷行业目前的品牌集中度较低，一般品类的品牌集中度不足50%，部分品类品牌集中度甚至不足30%，这与聚集效应明显的家用制冷产品还有很大区别。没有出现明显头部企业垄断的好处就是大家普遍享有较为均等的竞争机会，所以目前商用冷链的进入品牌比较多。”

　　商用冷链近年迎来高速增长期，在曹鹏看来，主要有以下原因：“首先，政府对于冷链规划的支持力度加大，据我们了解，各地方政府都在加大冷链相关的补贴和支持，这也刺激了企业冷链方面的投入。第二，受疫情影响，无论是农产品还是食品，无论是消费端还是上游相关行业，都加大了对于农产品、食品以及药品的存储需求，而冷链在延长产品保质期，降低上述产品供需波动方面，具有重要意义。第三，国家和消费者对于食品安全的要求不断升级，冷链建设有助于从产品源头到运输、销售各环节，把控食品安全保障。另外，受疫情影响，现在人与人之间的接触比以前少很多，这事实上有利于无人零售需求，现在很多小区布局有无人零售柜，售卖饮料、乳制品等日销品。此外，诸如医用疫苗柜以及公共医疗领域医用产品存储，种种需求都促进了冷链产业的繁荣。”

　　浙商证券分析师马莉提到，我国冷链产业起步较晚，目前与发达国家仍存在显著差距，以中国城市居民人均冷库容量为例，2018年我国仅为0.13m?，低于全球平均的0.15m?，而当年我国果蔬、肉类的冷链流通率分别为25%，39%，而其当年腐损率则为15%和8%，与欧美日等发达国家80%-100%的平均冷链流通率，5%以下的腐损率存在较大差距，我国冷链产业整体效能的提升潜力巨大。

　　　新消费孕育新机会点

　　“美菱布局商业冷链比较早，目前各种产品均有涉及，如冷库、陈列柜、展示柜、厨房冰箱等等，我们可以满足冷链供应的全场景需求，”曹鹏向中国家电网介绍说。他提到，一般意义上，冷链分为两大场景，即轻商和大型商用。“轻商产品的应用场景主要有办公场所和商场，如饮料柜、冰吧、酒柜、智能售货柜等经常出现在办公大楼中，再如沃尔玛、大润发等需要的冷藏柜、冷冻柜、蔬菜柜、组合柜、肉柜等都属于商超常用品。还有小型便利店场景中，一般设有饮料柜、冰激凌柜等。而轻商的第四类应用场景则是酒店餐饮行业，包括中小型餐饮企业，全国性餐饮企业，他们需要点菜柜、海鲜柜、厨房冰箱、客房冰箱等，还有厨房的操作台、制冰机等，都与轻商冷链相关。此外，医用场景中的细胞速冻柜、极低温疫苗柜、药品陈列柜，属于医疗轻商冷链产品;血站、血库需要一些大型轻商冷冻/冷藏柜。而大型商用冷链产品主要包括冷库，运输过程中的冷藏车等等。”

　　曹鹏提到，前期由于商用冷链市场规模不大，美菱的冷链板块一直作为国内营销业务的子板块进行操作。近年来，随着国内冷链产业的起飞，美菱专门成立了商用冷链公司，以期在行业中占据更大份额;此外，专注生物医疗领域的中科美菱已经登陆新三板。

　　事实上，作为国内家用冰箱“四朵金花” 的海尔、海信、美的、美菱等均在加速商用冷链布局，譬如海尔的海尔生物、美的的万东医疗均涉及医疗冷链产业。曹鹏介绍说，“目前，四大家用制冷品牌均已开启商用冷链布局，不过目前他们在整个商用冷链市场的权重占比还不是很大;我们相信，随着冷链市场的扩容，以及家用市场竞争的激烈，这些头部品牌会持续加大商用冷链领域的投入。”

　　家、商领域的技术协同，是传统家电企业布局商用冷链的一大优势，“以美菱为例，在制冷技术方面，我们拥有较成熟的沉淀，比如变频技术，美菱可以实现±0.1℃的精确控温;再如保鲜技术，美菱‘M先生’冰箱除菌率可达99.9%，大大延长了食物的保鲜周期，未来我们会将这些家用技术协同迁移到商用产品中，满足消费者对食品、药品等的安全、健康、卫生需求。另外，美菱在超低温技术领域也有良好积淀，普通家用冰箱的最低温一般在-32℃，而美菱商用产品最低温度可做到-192℃。”

　　疫情以来，一些商超和餐饮企业受到防疫影响业务萎缩，对此曹鹏认为，“短期内，这些产业的波动会对冷链市场产生一定辐射，造成品类销售波动。但我们认为这只是短期因素，疫情结束后，复苏的门店将催生更广泛的商用制冷需求。”他指出，商超、餐饮等关系群众生活的方方面面，其总体需求是稳定的，但就人均商超拥有量而言，我国商超布局的比例还较低，相信疫情之后，这些产业都会有一个快速的恢复和增长期。此外，冷库建设和公共卫生需求的强化在疫后也有望步入快速增长期，“现阶段，国家鼓励农产品、食品保鲜方面的投入，冷库等重商行业有望迅速起量;而经过疫情洗礼，公共卫生方面的基建肯定会进一步强化，这些都是冷链发展的确定性利好因素。”

　　目前，美菱冷链业务已覆盖全国，其中线上以轻商产品销售为主，线下则以工程业务为主，而未来美菱还计划重点发展无人零售柜等产品，“我们比较看好无人零售，现在一些饮料头部企业如可口可乐、元气森林、蒙牛、伊利等在很多社区投入无人零售柜。利用这种投放，一方面可以缩短整个零售价值链，同时对于消费者而言，也可以保证产品的新鲜度。”

　　据产业在线数据统计，2021 年我国商用冷柜销售量为1352 万台，同比增长16.5%。随着我国居民食品、药品供给结构改变以及新需求习惯的养成，疫后电商平台前置仓冷库、冷链配送箱的数量、容量有望持续增长，大型商超、餐饮企业购置大批量冷柜、更换大容量冷柜的需求也有望持续增强，而冷链环节中“最后一公里”的冷柜、配送箱等设备也将呈规模增长，“整体来看，冷链有望成为‘十四五’期间的风口产业。”